Comment collecter des fonds pour une entreprise

Dans cet article, nous examinerons le flux de travail permettant de collecter des fonds pour une entreprise telle que les startups.

Si tu ne me connais pas, je le suis Caya, PDG de Slidebean- un Plateforme de présentation AI avec plus de 600 000 utilisateurs dans le monde entier, dont beaucoup sont des startups technologiques. Nous avons également fourni services de conseil en Pitch Deck sur la base de notre propre expérience en matière de levée de capitaux.

Non seulement nous avons levé du capital-risque pour notre propre entreprise, nous avons fait appel à certains des meilleurs accélérateurs américains (DreamIt, 500 startups), mais nous avons également aidé des centaines d'entreprises à lever des fonds grâce à notre produit, en les accompagnant dans de nombreux cas et en les aidant à créer leur histoire.

Examinons donc le processus de collecte de fonds pour une entreprise, de la validation de l'entreprise à la réunion avec les investisseurs.

Voici un flux de travail simplifié expliquant comment le processus fonctionne pour la plupart des entreprises :

• Créer une entreprise
• Obtenez de la traction
• Découvrez si vous avez besoin de capital de risque et pourquoi
• Créez un Pitch Deck
• Trouvez des investisseurs
• Recevez des intros
• Pitch par e-mail
• Réunion
• Négociation = Temps
• Trouvez un investisseur principal et signez une fiche de conditions
• Obtenez de l'argent

Obtenez de la traction

Très peu d'entreprises peuvent lever des fonds avant de se développer. La traction est la preuve que votre entreprise est viable et que vous, en tant que fondateur, avez réussi à y parvenir.

Nous avons couvert ce sujet épreuve de traction en détail sur nos vidéos précédentes, ainsi que comment créer un pitch deck- nous allons maintenant nous concentrer sur le flux de travail des investisseurs.

Service de conseil Pitch Deck

Trouver des investisseurs et obtenir des intros

J'ai reçu beaucoup d'aide à cet égard, principalement grâce aux programmes d'accélération que j'ai mentionnés. Vous voyez, la meilleure façon d'atteindre un investisseur est de lui envoyer une introduction chaleureuse, c'est-à-dire de trouver quelqu'un que vous connaissez tous les deux et qui peut vous le présenter par e-mail.

Lorsque vous êtes dans un accélérateur de start-up, il vous incombe de naviguer sur le réseau LinkedIn des partenaires pour contacter et entrer en contact avec les investisseurs concernés, c'est-à-dire investir de l'argent dans des entreprises de votre stade et de votre secteur d'activité.

Je pense que la plupart d'entre vous qui regardent ne sont pas accélérés. Votre prochain pari est donc de naviguer sur votre propre réseau LinkedIn professionnel.

La façon dont j'avais l'habitude d'aborder ce problème était de m'asseoir avec une liste d'investisseurs (nous en avons une à Édition du fondateur), filtrez-les par secteur d'activité et par taille de transaction, puis commencez à les rechercher sur LinkedIn. Si vous avez une connexion au deuxième degré que vous connaissez assez bien pour demander une présentation, envoyez-leur un bref message de présentation par e-mail expliquant qui vous souhaitez rencontrer et s'ils peuvent vous présenter. Nous examinerons le texte de présentation dans une seconde.

Et s'il n'y a aucun investisseur dans votre réseau ? Cela devient délicat. La première étape consiste à développer votre réseau : participez à des événements de démarrage, entrez en contact avec des personnes et ajoutez-les sur LinkedIn.

Vous pouvez également payer pour un compte LinkedIn premium et l'utiliser pour les contacter de cette façon. LinkedIn a généralement un taux de réponse raisonnable, et cela pourrait être une meilleure alternative que leur courrier électronique encombré.

Le cold emailing est vraiment une solution de dernier recours. Avant cela, vous pouviez faire des mentions sur Twitter, mais nous sommes déjà en train de perdre du terrain. Votre taux de réussite avec tout ce qui n'est pas des e-mails chaleureux sera assez faible.

Essayez Investor Finder

Pitch par e-mail

L'argumentaire envoyé par e-mail doit être court et aller droit au but.

-Lorsque vous demandez une introduction, votre e-mail peut ressembler à ceci :

Salut, mon gars,

J'ai remarqué que tu étais connecté à Elon Musk. Le connais-tu bien ?

Je travaille sur une nouvelle société appelée XXXXXX, et je pense qu'elle lui convient parfaitement. Je me demande si vous pouvez me présenter ?

- Maintenant, pour ce qui est de l'e-mail destiné aux investisseurs, vous devez également être bref. Quelque chose comme ça :

Bonjour Elon, j'ai remarqué que vous avez investi dans certaines entreprises de l'espace XXXXX. Je travaille sur une nouvelle startup qui fait ça XXXXXXXXX.

Nous ne sommes pas en train de collecter des fonds pour le moment, mais nous prévoyons d'ouvrir une levée de fonds dans les prochains mois.

Puis-je vous envoyer mon dossier d'investisseur pour que vous puissiez y jeter un œil ? J'adorerais avoir votre avis.

Inutile de dire que vous ne devriez pas essayer de joindre Elon Musk.

Maintenant, si je recommande d'opter pour la partie « ne pas collecter de fonds pour le moment », c'est parce que cela aide, pour deux raisons :

1- Vous ne voulez pas apparaître à la hâte pour récolter des fonds. Aucun investisseur ne veut investir de l'argent sur un navire en train de couler.

2- Il est essentiel de nouer des relations. Peu d'investisseurs vous donneront de l'argent s'ils viennent de vous rencontrer, donc dire que vous n'avez pas besoin d'argent MAINTENANT est un excellent moyen d'établir une relation avant de discuter d'un tour.

Si votre pitch deck est intéressant, vous aurez probablement des nouvelles de leur part. C'est pourquoi le premier pitch est la première et souvent la seule impression que vous pouvez faire.

Si vous partagez cela avec des plateformes comme Slide Bean, vous pouvez recevoir une notification lorsque l'investisseur a ouvert le deck et savoir quelles diapositives il a vues.

Après quelques échanges de courriels, vous serez invité à une réunion.

Si vous n'obtenez pas de réunion, assurez-vous de demander pourquoi le pitch deck n'était pas attrayant et s'il existe un KPI en particulier qu'ils aimeraient vous voir atteindre.

Rencontre avec des investisseurs

Les premières rencontres avec les investisseurs prennent généralement la forme d'une conversation informelle au sujet de votre entreprise.

Le flux moyen vous permet de parcourir le deck (une variante de celui que vous avez envoyé, avec plus de détails, notamment du côté de la vision et des métriques).

Après 10 à 15 minutes de marche dans votre deck, vous participerez à une séance de questions-réponses et discuterez de l'entreprise, de ses découvertes et de la question de savoir si vous allez dans la bonne direction.

Bien que je ne sois pas moi-même un investisseur, j'ai parlé à des centaines de startups, et je peux sans aucun doute dire que la conversation qui a lieu après le pitch est un moyen fantastique de me faire une idée de l'expertise et de la passion du fondateur pour l'entreprise. Si quelqu'un comme moi peut savoir quand un fondateur connaît son métier, vous pouvez parier que la plupart des investisseurs le savent également.

Il existe également une variable de compatibilité inévitable pour les fondateurs. Ils doivent vous aimer, et discuter pendant une heure est l'un des meilleurs moyens de le savoir.

Négociation et délais

D'autres questions pourraient se poser. Vos conditions ne leur plairont peut-être pas. Ils voudront peut-être plus de traction. À ce stade, les conversations peuvent prendre de nombreuses directions. Voici donc quelques conseils généraux pour vous aider à vous en sortir :

- Soyez réactif aux e-mails et utilisez un outil de suivi des e-mails ouvert, qui guérira votre anxiété et vous donnera une certaine visibilité sur ce qui se passe.

- Essayez de clore les conversations par un point d'action. Peut-être une réponse de leur part ou l'atteinte d'un objectif par votre entreprise, mais assurez-vous qu'il y a toujours un élément à suivre.

- Envoyez des mises à jour mensuelles ou bimensuelles sur vos progrès.

- Prenez des engagements et dépassez-les Si vous ne les tenez pas, reconnaissez, soyez honnête et expliquez ce que vous faites pour y remédier.

Trouvez un investisseur principal et une fiche de conditions

Trouver le premier investisseur est le plus difficile. Une fois que vous en avez un, vous pouvez amener les autres à suivre leurs propres termes, mais ce premier engagement sera difficile à obtenir.

De nombreux investisseurs, en particulier les investisseurs providentiels, voudront attendre qu'un « gros » investisseur accepte les conditions générales pour confirmer qu'il n'est pas le seul à aimer votre entreprise.

N'ayez pas peur de leur demander ouvertement s'ils seraient prêts à devenir les premiers investisseurs.

Je cite toujours Élisabeth Yin, l'une de nos mentors chez 500 Startups lorsqu'elle a déclaré que vous deviez présenter 100 investisseurs pour chaque tranche de 500 000$ que vous souhaitez récolter. Nous avons découvert que cette déclaration est proche de la vérité. Ne vous attendez donc pas à conclure cette transaction avec le premier investisseur à qui vous parlez.

Une fiche de conditions est d'ailleurs un résumé des termes du cycle, tels que l'évaluation, le plafond, le montant de la collecte de fonds et d'autres détails. Nous avons quelques modèles de fiches de conditions que vous pouvez consulter.

Une feuille de conditions signée signifie que vous vous êtes mis d'accord sur les conditions, et vous pouvez vous adresser à d'autres investisseurs et leur dire « nous avons notre investisseur principal » ou « X % du tour est engagé ».

Nous avons interviewé le Sam Wilcoxon, PDG d'Asklorem, qui a eu des idées formidables sur la façon dont ils ont collecté leurs fonds. Vous devriez consulter cette session pour trouver des idées.

Obtenir de l'argent

Si vous collectez des fonds sur un billet convertible, le premier chèque peut ne représenter que 10 % de votre tour, et vous pouvez le clôturer et collecter l'argent avant même d'avoir fait participer les autres investisseurs.

C'est l'avantage des billets convertibles, et vous devriez vérifier sortie ou vidéo sur les billets convertibles si ce n'est pas le cas.

Si vous augmentez le cours d'une ronde, vous aurez besoin de l'adhésion de tous les investisseurs et de la signature de la ronde pour que cela se produise, ce qui peut, bien entendu, prendre plus de temps.

Très bien, j'espère que vous avez trouvé cet article utile. Si vous avez des questions à ce sujet, veuillez me le faire savoir ici

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